一、 外盘情况
1、 美国三大股指全线收跌，道指跌 2.73%报 31392.79 点，标普 500 指数跌 2.91%报 3900.86 点，纳指跌 3.52%报 11340.02 点。
2、 国际贵金属期货普遍上涨， COMEX 黄金期货涨 1.21%报 1875.2 美元/盎司，COMEX 白银期货涨 0.5%报 21.925 美元/盎司。
3、 国际油价全线下跌，美油 7 月合约跌 0.86%，报 120.47 美元/桶。布油 8 月合约跌 0.93%，报 121.93 美元/桶。
4、 伦敦基本金属全线收跌， LME 铜跌 1.87%报 9435 美元/吨， LME 锌跌 1.66%报3699.5 美元/吨， LME 镍跌 2.76%报 27250 美元/吨， LME 铝跌 2.84%报 2682.5 美元/吨， LME 锡跌 4.74%报 35000 美元/吨， LME 铅跌 2.46%报 2142 美元/吨。
二、宏观及产业
1、 国家统计局数据显示， 5 月份全国 CPI 同比上涨 2.1%，涨幅与上月相同，环比则由上月上涨 0.4%转为下降 0.2%。随着鲜菜大量上市，物流逐步畅通，鲜菜价格下降；中央储备猪肉收储工作继续开展，猪肉价格跌幅开始逐步收窄。 5 月 PPI 环比上涨 0.1%，同比上涨 6.4%，涨幅均继续回落。
2、 中国 5 月金融数据重磅出炉，新增信贷、社融显著回升。央行发布数据显示， 5 月份人民币贷款增加 1.89 万亿元，同比多增 3920 亿元，远高于 4 月的 6454 亿元；社会融资规模增量为 2.79 万亿元，比上年同期多 8399 亿元； 5 月 M2 同比增长 11.1%，增速创今年以来新高，分别比上月末和上年同期高 0.6 个和 2.8 个百分点。新增贷款方面，住户贷款增加 2888 亿元，同比少增 3344 亿元；（事）业单位贷款增加 1.53 万亿元，同比多增 7291 亿元，其中票据融资增加 7129 亿，中长期贷款增加 5551 亿元。
3、 美国通胀压力依然高企，强化美联储激进加息预期。美国劳工部公布数据显示， 5月美国 CPI 环比上涨 1%，同比上涨 8.6%，均高于市场预期，其中同比涨幅创逾 40 年新高。另外， 5 月美国核心 CPI 环比上涨 0.6%，同比上涨 6%，也高于预期。
4、 俄罗斯央行宣布降息 150 个基点至 9.5%，降息幅度大于市场预期的 100 个基点。俄央行表示，俄罗斯通胀加快放缓，经济情况好于此前预期，并考虑在下次会议上继续降息。预计在当前货币政策下， 2022 年俄罗斯通胀为 14%至 17% ， 2023 年降至 5%至 7%，2024 年回到 4%的水平。
三、商品要闻
1、 国内商品期货夜盘收盘多数下跌，能源化工品表现疲软， PTA 跌 3.15%，短纤跌2.37%，乙二醇、 20 号胶、苯乙烯、橡胶跌超 1%。黑色系多数下跌，铁矿石、焦煤、螺纹钢、热卷、焦炭跌超 1%。农产品普遍下跌，棕榈油跌 2.18%，豆油、豆二、白糖跌逾1%。
2、 USDA 6 月供需报告显示，美豆旧作出口量预期从 21.4 亿蒲式耳上调至 21.7 亿蒲式耳，期末库存下调 0.3 亿蒲式耳至 2.35 亿蒲式耳。美国新作大豆期末库存预期 2.8 亿蒲式耳， 5 月预期为 3.1 亿蒲式耳，环比减少 0.3 亿蒲式耳。
3、 据期货日报多方证实，为应对原料高价，部分聚酯大厂近日共同商讨对策。分析指出，当前 PTA 原料价格维持高位，聚酯生产企业通过降负荷消化现有库存已经迫在眉睫。
4、 据外媒报道，马托格罗索州农业经济厅（IMEA）预测，巴西马托格罗索州 2022/23年大豆作物种植面积将扩大至 1181 万公顷大豆（2910 万英亩），较 2021/22 年度相比增长 2.92%，马托格罗索州是巴西最大的大豆生产州。尽管生产成本上升，但大豆价格上涨促使该州的农民扩大大豆种植面积。人们曾担心 2022/23 年度作物的化肥供应可能不足，但巴西农业部长和化肥公司 Mosaicl 向巴西农民保证， 2022/23 年度巴西作物将拥有充足的化肥供应。 IMEA 估计， 2022/23 年度马托格罗索州大豆产量为 58.58 袋/公顷（52.3蒲式耳/英亩），较 2021/22 年度下降 1.2%， 2022/23 年度大豆产量估计为 4150 万吨，增长 1.6%。该州将允许农民从 9 月 16 日开始种植 2022/23 年度大豆。
5、 中国与澳大利亚 12 日在新加坡第 19 届香格里拉对话期间举行了两国 2020 年 1月以来的首次高级别官员会谈。澳大利亚广播公司（ABC） 12 日报道称，中国国务委员兼国防部长魏凤和与澳副总理兼国防部长马勒斯举行了面对面会谈，这标志着澳中外交机制冻结情况正式结束，也将被视为两国迈出的积极一步，可能为双方更多高层会谈铺平道路。
四、国内主要商品基差

五、国内期货仓单日报

六、主要观点及策略分析
       宏观消息方面，国家统计局发布数据显示， 5月份，全国居民消费价格同比上涨2.1%，环比下降 0.2%。全国工业生产者出厂价格同比上涨 6.4%，环比上涨 0.1%。从数据来看，国内通胀形势可控，大宗商品处于高位运行， PPI 继续下行空间有限。后续关注美国及其他主要经济体通胀数据情况，及美联储加息预期变化。
       股指看，今日股指因外盘影响低开，但全天震荡持续走高，个股涨多跌少，涨停个股多于跌停个股数量。北向资金持续流入，股市仍处于反弹过程中，有一定交易机会，但当前指数处于底部震荡区间上沿附近，注意变盘风险。
       商品看，马来西亚棕榈油局 MPO 公布 5 月棕榈油产量、进出口及库存数据，产量及出口超市场预期，库存稍高于市场预期，整体看中性偏空。大多数商品处于高位震荡阶段，波动幅度较大，暂时观望或者偏空思路对待。

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