一、外盘情况
1、美国三大股指全线收涨，道指涨 0.64%报 31019.68 点，标普 500 指数涨 0.69%报 3899.89 点，纳指涨 0.76%报 11535.02 点。
2、国际贵金属期货普遍收涨，COMEX 黄金期货涨 0.09%报 1685 美元/盎司，COMEX白银期货涨 1.03%报 19.58 美元/盎司。
3、国际油价全线上涨，美油 11 月合约涨 0.32%，报 85.03 美元/桶。布油 12 月合约涨 0.42%，报 91.73 美元/桶。
4、伦敦基本金属多数收涨，LME 期铜涨 0.13%报 7772 美元/吨，LME 期锌涨 0.27% 报 3162 美元/吨，LME 期镍涨 1.74%报 24670 美元/吨，LME 期铝跌 1.23%报 2249 美元/吨，LME 期锡涨 0.06%报 21150 美元/吨，LME 期铅跌 0.37%报 1882 美元/吨。
二、宏观及产业
1、商务部 9 月 19 日发布的数据显示，2022 年 1 月至 8 月，全国实际使用外资金额8927.4 亿元人民币，按可比口径同比增长 16.4%，折合 1384.1 亿美元，增长 20.2%。专家表示，前 8 月我国吸收外资数据继续保持两位数增长，表明众多跨国公司持续看好投资中国长期前景，我国吸引外资“磁力”不减。
2、央行调查统计司发文称，我国流动性保持合理充裕，宏观债务结构不断优化，融资的精准性和有效性不断提升，金融普惠性不断增强，债务总量增长适度，有力推动国民经济稳健发展。2018 至 2021 年我国非金融部门总债务年均增长 10.4%，比 2013 至 2017年年均增速低 4.1 个百分点，与同期名义经济年均增速（8.3%）基本匹配。
3、备受关注的“保交楼”工作正进入加速期。根据中指研究院监测数据，7 月以来， 已有近 30 省市出台“保交楼”举措，包括对问题项目“一盘一策”及时协调处置、各级领导对项目挂联兜底、协调引入区域国企和金融机构来盘活项目、成立纾困基金等。
4、世行行长马尔帕斯：全球经济放缓可能会持续至 2023 年；强势美元是支撑美国金融市场韧性的部分因素。
三、商品要闻
1、国内商品期货夜盘收盘多数下跌，能源化工品表现疲软，甲醇跌 2.51%，PTA 跌2.02%，燃油、短纤、PVC、聚丙烯跌逾 1%。黑色系表现分化，动力煤涨 3.85%，热卷跌 1.3%。农产品多数下跌，棕榈油跌 3.07%，菜油跌 1.85%，棉花跌 1.83%，豆油跌 1.5%， 棉纱跌1.35%。上期所基本金属期货涨跌不一，沪镍涨0.36%，沪铅涨0.2%，沪锌涨0.18%，不锈钢跌 0.47%，沪铜跌 0.48%，沪铝跌 0.61%。
2、发改委表示，当前生猪价格已处于较高水平，生猪养殖头均利润也明显高于历史平均水平，今后几个月，国家生猪价格调控工作的重点是防范价格过快上涨。中国养猪网最新监测数据显示，9 月 19 日外三元猪肉价格为 24.02 元/公斤，已超过今年 7 月上旬的价格高点 23.92 元/公斤。
3、农业农村部部署全面推进豆粕减量替代行动，促进养殖业节粮降耗，保障国家粮食安全。
4、据南部半岛棕榈油压榨商协会（SPPOMA）数据显示，2022 年 9 月 1—15 日马来西亚棕榈油单产增加 7.32%，出油率增加 0.03%，产量增加 7.5%。
5、咨询机构 AgRural：截至 9 月 15 日，巴西 2022/23 年大豆播种率为 0.1％，巴西中南部 2022/23 年玉米播种率为 22.1％。
四、国内主要商品基差
国内部分基础商品基差 2022.09.19 | ||||
商品 | 现货价格 | 期货主力合约 | 基差（现-期价差） | 基差较前日变动 |
棕榈油 | 8580 | 7766 | 814 | -44 |
豆油 | 10340 | 9130 | 1210 | 90 |
豆粕 | 4860 | 4000 | 860 | 19 |
螺纹 | 3950 | 3696 | 254 | -30 |
铁矿 | 755 | 705.5 | 49.5 | 9.5 |
期货品种 | 现货标的 | |||
棕榈油 | 24 度广东 | |||
豆油 | 四级豆油张家港（元/吨） | |||
豆粕 | 张家港（元/吨） | |||
螺纹 | HRB400 20mm（元/吨） | |||
铁矿 | 进口 61.5%PB 粉矿（含税价） | |||
五、国内期货仓单日报
品种 | 期货仓单 | 增减 | 品种 | 期货仓单 | 增减 | |||||||||||||
铜 | 9101 | -450 | 聚丙烯 | 3,558 | 0 | |||||||||||||
铝 | 107966 | -2904 | 沥青 | 49480 | 0 | |||||||||||||
锌 | 29027 | -1956 | 原油 | 1970000 | 0 | |||||||||||||
镍 | 2055 | -299 | 燃料油 | 2680 | -12080 | |||||||||||||
白银 | 1344253 | 18240 | 棕榈 | 1,901 | 0 | |||||||||||||
螺纹钢 | 32445 | 0 | 豆油 | 12,166 | 0 | |||||||||||||
热轧卷板 | 119032 | -593 | 豆粕 | 119,064 | 0 | |||||||||||||
铁矿石 | 4,900 | -400 | 玉米 | 116,361 | -1,709 | |||||||||||||
天然橡胶 | 262880 | 1330 | 淀粉 | 19,250 | 0 | |||||||||||||
20 号 | 胶 | 57094 | -606 | 聚乙烯 | 3,599 | 0 | ||||||||||||
六、主要观点及策略分析
宏观方面，本周美联储将召开议息会议，议息会议决议中关于美国经济前景的预测以及后续政策路径的线索是市场所关注的焦点。当前市场普遍预测此次议息会议将加息 75
个基点，包括 9 月份议息会议在内，年内仍有三次议息会议，大概率年底美联储利率水平将达到 4%以上。
股指方面，股指以偏弱震荡为主，两市成交金额 6600 亿，创年内新低。从板块来看， 近几个交易日，新能源、券商，医美等前期热门板块中的个股陆续出现单日大幅下挫，市场情绪受到较大伤害。整体看，指数的估值水平较低，长期存在配置价值，但当前国内外宏观环境近期出现一定超预期的变化，中期指数将偏弱运行。
商品方面，美联储加息的步伐仍是近期影响大宗商品价格走势的关键因素。大宗商品整体已经维持两个月左右的震荡走势，后期面临方向选择，在国内可能收流动性，美国加息预期导致衰退的背景下，大宗商品短期仍有继续下跌空间，暂时观望为主。
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