一、  外盘情况

1、 美国三大股指全线收涨 ， 道指涨 0.02%报 34092.96 点 ， 标普 500 指数涨 1.05%报 4119.21 点 ， 纳指涨 2%报 11816.32 点。

2、 国际油价全线下跌，美油 3 月合约跌 2.75%，报 76.70 美元/桶。  布油 4 月合约跌2.84% ， 报 83.03 美元/桶。

3、 国际贵金属期货普遍收涨 ， COMEX 黄金期货涨 1.11%报 1966.8 美元/盎司，COMEX 白银期货涨 1.02%报 24.08 美元/盎司。

4、芝加哥期货交易所（CBOT） 农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货跌 1.15%报 1520.25 美分/蒲式耳；  玉米期货涨 0.18%报 681 美分/蒲式耳 ， 小麦期货跌 0.43%报758 美分/蒲式耳。

 二、  宏观及产业

 1、中国资本市场迎来全面注册制时代。2 月 1 日，证监会就全面实行股票发行注册制涉及的《首次公开发行股票注册管理办法》 等主要制度规则草案公开征求意见。  这标志着经过 4 年试点后 ， 股票发行注册制将正式在全市场推开。  证监会同时明确全面实行股票发行注册制前后相关行政许可事项过渡期安排：  全面实行注册制主要规则发布之日起 ， 证监会终止主板在审企业首次公开发行股票、  再融资、  并购重组审核 ， 并将相关在审企业审核顺序和审核资料转交易所。

2、 美联储进一步放缓加息。  美联储货币政策委员会 （ FOMC）  宣布加息 25 个基点，将联邦基金利率的目标区间上调到 4.50%至 4.75%，符合市场预期。  美联储在政策声明中暗示要继续加息 ， 但在表述通胀问题时措辞有所调整 ， 虽然仍认为通胀偏高 ， 但承认有所缓和。  在新闻发布会上 ， 美联储主席鲍威尔表示 ， FOMC 正在讨论再加息几次至限制性水平 ， 之后就暂停 ， 美联储并没有探索暂停加息之后再重新开始加息的可能性。  市场对鲍威尔讲话进行鸽派解读 ， 美股全线转涨 ， 美元跌幅扩大至 1% ， 现货黄金上破 1950 美元/盎。

 3、中共中央政治局就加快构建新发展格局进行第二次集体学习，要求坚决贯彻落实扩大内需战略规划纲要 ， 建立和完善扩大居民消费的长效机制 ， 适度超前部署新型基础设施建设 ， 扩大高技术产业和战略性新兴产业投资 ， 持续激发民间投资活力。4、 美国 1 月 Markit 制造业 PMI 终值录得 46.9 ， 预期值为 46.8 ， 美国 1 月 Markit制造业 PMI 初值为 46.8。 尽管 1 月份制造业 PMI 有所上升 ， 但仍处于全球金融危机以来的最低水平之一 ， 这表明商品生产部门的健康状况出现了令人担忧的急剧下滑。

 三、  商品要闻

1、国内商品期货夜盘多数收跌，能源化工品表现疲软，橡胶跌 2.65%，原油跌 2.36%，20 号胶跌 2.11% ， 玻璃跌 1.74% ， PVC 跌 1.21% ， 乙二醇跌 1.1% ， 燃油跌 1.09%。 黑色系全线下跌 ， 铁矿石跌 1.38% ， 。农产品表现分化 ， 豆一涨 1.21% ， 豆油跌 1.29% ， 豆二跌 1.06% ， 棕榈油跌 1%。 基本金属期货多数收跌 ， 沪锡跌 4.05% ， 沪镍跌 2.21% ， 沪锌跌 1.34% ， 沪铜跌 1.21% ， 不锈钢跌 1.15%。

 2、国家发改委产业司组织召开稀有稀贵金属产业高质量发展工作座谈会，围绕稀有稀贵金属行业生产运行形势、  推动行业高质量发展等工作进行深入研讨 ， 并对下一步工作进行研究部署。

3、 四名欧佩克+代表表示 ， 欧佩克+联合部长级监督委员会 （JMMC）  可能会建议维持产量政策不变 ， 因为权衡了需求增长前景和对经济放缓的担忧。

 4、找钢网库存数据显示，截至 2 月 1 日当周，建材产量 293.90 万吨，周环比减 6.11万吨；  建材厂库 451.53 万吨 ， 周环比增 163.62 万吨；  建材社库 601.40 万吨 ， 周环比增236.10 万吨。

5、 印度糖厂协会 （ ISMA）  表示 ， 在截至 9 月的 2022/23 市场年度 ， 印度糖产量可能下降 5%至 3400 万吨 ， 因为更多的甘蔗汁被用于生产乙醇。

 6、马来西亚副总理兼种植园和商品部长表示，在强劲的需求和毛棕榈油产量增加的支持下 ， 预计 2023 年棕榈油出口量将从去年的 1572 万吨增长 3.7%至 1630 万吨。

 四、  国内主要商品基差

       宏观方面 ， 国家统计局称 ， 1 月份 ， 制造业采购经理指数、 非制造业商务活动指数和综合 PMI 产出指数分别为 50.1%、 54.4%和 52.9% ， 高于上月 3.1、 12.8 和 10.3 个百分点 ， 三大指数均升至扩张区间 ， 我国经济景气水平明显回升。  本周四开始美联储等海外经济体央行将公布新的利率决议 ， 国内宏观环境好于海外市场。

       股指方面，主要指数震荡为主 ，两市成交额与昨日相比萎缩至约 9000 亿。  北向资金继续大幅买入 ， 全天净流入资金约 100 亿。  从长期趋势看 ， 指数上涨仍有空间 ， 当前主要方向仍以做多为主。  但短期内市场看多情绪存在较大一致性 ， 盘面有调整压力 ， 操作上以回调后买入为主。

       商品方面 ， 多数品种出现调整 ， 本周美联储议息会议及非农数据存较大不确定性 ， 前期获利多头存落袋为安心理。  俄罗斯政府禁止石油出口商遵守西方的对俄石油出口价格上限措施 ， 并就监测到的合同措辞向部分石油公司提出指控 ， 地缘政治因素继续对大宗商品实施影响。

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