一、外盘情况

1、美国三大股指全线收跌，道指跌 0.59%报 33562.86 点，标普 500 指数跌 0.2%报4273.79 点 ，纳指跌 0.09%报 13229.43 点。

2、国际贵金属期货收盘涨跌不一 ，COMEX 黄金期货涨 0.43%报 1978.1 美元/盎司，COMEX 白银期货跌 0.37%报 23.66 美元/盎司。

3、国际油价全线上涨，美油 7 月合约涨 0.24%，报 71.91 美元/桶。布油 8 月合约涨0.49% ，报 76.50 美元/桶。

4、伦敦基本金属收盘涨跌不一 ，LME 期铜涨 1.11%报 8328.5 美元/吨 ，LME 期锌跌0.5%报 2295 美元/吨，LME 期镍跌 1.87%报 20815 美元/吨，LME 期铝跌 1.04%报 2240美元/吨 ，  LME 期锡跌 0.34%报 25565 美元/吨 ，  LME 期铅涨 0.07%报 2033 美元/吨。

5、芝加哥期货交易所(CBOT) 农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货跌 0.26%报 1349 美分/蒲式耳；玉米期货跌 1.97%报 597 美分/蒲式耳，小麦期货涨 0.85%报 624.25美分/蒲式耳。

 二、宏观及产业

 1、5 月财新中国服务业 PMI 为 57.1，较 4 月上升 0.7 个百分点，为 2020 年 12 月以来次高，仅低于 2023 年 3 月。5 月财新中国综合 PMI 上升 2.0 个百分点至 55.6，创 2021年以来新高 ，显示中国企业生产经营活动加速扩张。

 2、财政部相关负责人表示，中央对地方转移支付预算正按规定抓紧下达，确保符合下达条件的资金“应下尽下” ，为地方分配使用资金留出更宽裕时间。  当前 ，地方政府债务主要是分布不均匀 ，有的地方债务风险较高 ，还本付息压力较大。整体来看 ，我国财政状况健康、安全 ，为应对风险挑战留出足够空间。

3、欧洲央行行长拉加德表示，开始看到政策收紧对经济的影响，但价格压力仍然强劲，潜在通胀压力仍然高企 ，将采取必要措施来实现 2%的通胀目标。

4、美国 5 月 ISM 非制造业 PMI 为 50.3 ，创 2023 年新低 ，预期 52.3 ，前值 51.9；商业活动和订单下滑，物价支付指标创三年新低。美国 5 月 Markit 服务业 PMI 终值为 54.9，预期 55.1 ，初值 55.1 ，4 月终值 53.6。

 三、商品要闻

1、  国内商品期货夜盘收盘多数下跌 ，能源化工品普遍下跌 ，玻璃跌 2.39%。黑色系多数上涨，铁矿石涨 1.85%。农产品多数下跌，菜油跌 2.02%，玉米淀粉跌 1.49%，菜粕、豆二涨超 1%。基本金属涨跌不一 ，沪铜涨 0.89% ，不锈钢涨 0.47% ，沪锌涨 0.18% ，沪铅跌 0.07% ，沪锡跌 0.17% ，沪镍跌 0.58% ，沪铝跌 0.74%。

2、   中国物流与采购联合会公布 ，5 月份 ，中国大宗商品指数为 100.7%，较上月回升0.4 个百分点 ，实现止跌回升。大宗商品供应指数为 102.1% ，较上月上升 1.6 个百分点，煤炭供应指数升至 2020 年 8 月份以来的最高水平。

3、据国家发改委价格监测中心 ，5 月第 5 周全国猪料比价为 4.20，环比微涨 0.72%。短期内养殖单位出栏节奏或较为稳定 ，市场暂未出现明显利多提振 ，预计下周猪价或延续偏弱震荡走势。

4、沙特阿美上调 7 月销往亚洲的阿拉伯轻质石油价格 3 美元/桶 ，上调 7 月销往美国和欧洲的所有油价。

 5、郑商所公告 ，自 2023 年 6 月 6 日当晚夜盘交易时起，棉花期货 2309 合约的交易手续费标准调整为 8 元/手 ，   日内平今仓交易手续费标准调整为 8 元/手。

 6、   据隆众资讯，截至 6 月 5 日，江苏苯乙烯港口样本库存总量为 7.62 万吨，较上期减 2.08 万吨 ，环比减少 21.44%。苯乙烯江苏社会库存到船、管输及车卸总量 1.7 万吨，本周期提货 3.78 万吨。

7、据 Wind 数据 ，截至 6 月 5 日 ，全国进口大豆港口库存为 661.069 万吨 ，5 月 29日为 663.119 万吨 ，环比减少 2.05 万吨。

四、  国内主要商品基差

五、  国内期货仓单日报

六、主要观点及策略分析

      宏观方面，美国劳工统计局数据显示，美国 5 月非农就业人数大增 33.9 万人，为 2023年 1 月以来最大增幅 ，大超预期的 19 万人和前值的 25.3 万人。美国就业市场强劲 ，经济大幅衰退风险下降。上周传闻的地产刺激政策未出 ，市场情绪偏空。

      股指方面 ，主要指数小幅调整为主。成交额出现一定的萎缩 ，于上一个交易日基本持平，全天成交约 8700 亿元。北向资金净卖出约 12 亿元。短期市场仍以震荡盘底为主，暂时观望。长线左侧交易者可逢低布局多单。

      商品方面 ，多数上涨。基于最新的欧佩克+声明 ，与目前的产量目标相比 ，欧佩克将2024 年的石油产量目标下调了 140 万桶/日 ，刺激原油及部分能化品种上涨。纯碱、玻璃因地产刺激政策未出 ，  同时后续新增产能较大 ，价格出现回落。农产品出现天气炒作 ，豆粕价格大涨 ，但上涨幅度存疑 ，暂时观望。

       免责声明：本报告的信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变化。我们力求报告内容的客观、公正，但报告中的任何观点、结论和建议仅供参考，不构成操作建议，投资者据此作出的任何投资决策与本公司和作者无关，由投资者自行承担结果。

       江海汇鑫期货投研中心：孙连刚  投资咨询证号：Z0010869