一、外盘情况

1、美国三大股指全线收涨 ，道指涨 0.22%报 34585.35 点 ，标普 500 指数涨 0.39%报 4522.79 点 ，纳指涨 0.93%报 14244.95 点。

2、国际油价全线下跌，美油 8 月合约跌 1.72%，报 74.12 美元/桶。布油 9 月合约跌1.69% ，报 78.52 美元/桶。

3、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX 黄金期货跌 0.27%报 1959 美元/盎司，COMEX白银期货跌 0.53%报 25.06 美元/盎司。

4、伦敦基本金属全线收跌，LME 期铜跌 2.03%报 8495 美元/吨，LME 期锌跌 0.88%报 2412.5 美元/吨 ，  LME 期镍跌 3.47%报 20880 美元/吨 ，  LME 期铝跌 0.73%报 2257美元/吨 ，  LME 期锡跌 0.82%报 28340 美元/吨 ，  LME 期铅跌 1.34%报 2100 美元/吨。

5、芝加哥期货交易所(CBOT) 农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货涨 0.38%报 1376 美分/蒲式耳；玉米期货跌 1.51%报 506 美分/蒲式耳 ，小麦期货跌 1.13%报 654美分/蒲式耳。

 二、宏观及产业

 1、国新办就上半年国民经济运行情况举行发布会，国家统计局回应热点问题。国家统计局表示 ，上半年国民经济恢复向好 ，完全有信心、有条件也有能力完成全年经济社会发展预期目标任务；  中国经济目前不存在通货紧缩的现象 ，下阶段也不会出现通货紧缩；下阶段消费对增长拉动会持续显现；房地产市场会逐步企稳 ，房地产投资会逐步回到合理增长水平。对于青年人失业率问题 ，  国家统计局指出 ，6 月青年失业率为 21.3% ，7 月可能还会提高 ，8 月后会逐步下降。

 2、中国经济“半年报”重磅出炉。上半年国内生产总值 593034 亿元，按不变价格计算 ，同比增长 5.5%，比一季度加快 1.0 个百分点。其中，二季度 GDP 同比增长 6.3%，环比增长 0.8%。上半年全国规模以上工业增加值同比增长 3.8% ，其中 6 月份增长 4.4%。上半年社会消费品零售总额 227588 亿元 ，  同比增长 8.2% ，其中 6 月份增长 3.1%。上半年固定资产投资  (不含农户)  同比增长 3.8%。分领域看 ，基础设施投资增长 7.2% ，制造业投资增长 6.0% ，房地产开发投资下降 7.9%。

 3、全国政协召开上半年宏观经济形势分析座谈会。全国政协委员和专家宁吉喆、林毅夫、易纲等发言。大家认为 ，当前我国经济运行整体回升向好 ，市场需求稳步恢复 ，生产供给持续增加。要保持战略定力 ，着力稳增长、保民生、防风险 ，推动我国经济运行持续好转。

 4、美国财长耶伦表示，美国经济增长放缓，但劳动力市场相当强劲，不认为会出现经济衰退 ，美国在降低通胀方面取得进展。美国白宫经济顾问伯恩斯坦指出 ，通胀有回落势头 ，但抗击通胀工作尚未完成。

 三、商品要闻

1、  国内商品期货夜盘收盘多数下跌 ，能源化工品普遍下跌 ，橡胶跌 1.26% ，  PVC 跌1.14%，纯碱跌近 1%，玻璃涨 1%。黑色系涨跌不一，焦煤涨 2.56%，焦炭涨 1.14%。农产品涨跌互现 ，棉花涨 1.09% ，棕榈油涨近 1% ，玉米跌 1.31% ，玉米淀粉跌 1.22% ，  白糖跌 1.01%。基本金属多数下跌 ，沪镍跌 2.7% ，沪锡跌 1.15% ，沪铜跌 0.93% ，沪锌跌0.37% ，沪铝跌 0.19% ，不锈钢跌 0.13% ，沪铅涨 0.19%。

2、中国上半年生产原煤 23 亿吨 ，同比增长 4.4% ，进口煤炭 2.2 亿吨 ，增长 93.0%；生产原油 10505 万吨，增长 2.1%，进口原油 28208 万吨，增长 11.7%；生产天然气 1155亿立方米 ，增长 5.4% ，进口天然气 5663 万吨 ，增长 5.8%。

3、据 Mysteel 调研显示 ，截至 2023 年 7 月 14 日  (第 28 周)  ，全国重点地区棕榈油商业库存约 66.75 万吨 ，较上周增加 7.47 万吨；全国重点地区豆油商业库存约 102.88万吨 ，较上次统计增加 3.41 万吨 ，增幅 3.43%。

4、据南部半岛棕榈油压榨商协会  ( SPPOMA)  数据显示 ，2023 年 7 月 1-15 日马来西亚棕榈油单产增加 8.86% ，  出油率减少 0.29% ，产量增加 7%。

5、咨询机构 Safras & Mercado 预计 ，  巴西 2023/2024 年度大豆作物产量预计将达到 1.632 亿吨 ，较 2022/2023 年度的 1.561 亿吨增加 4.5%。

6、   美国油籽加工商协会 ( NOPA)  显示，美国 6 月大豆压榨量为 1.65023 亿蒲式耳，市场预期为 1.70568 亿蒲式耳 ，  5 月份数据为 1.77915 亿蒲式耳 ，2022 年 6 月数据为1.64677 亿蒲式耳。

7、   国际能源论坛  ( IEF)  援引联合石油数据库 JODI 数据称 ，沙特原油出口量在 5 月份下降了 38.8 万桶/日 ，  降至 693 万桶/日。

四、  国内主要商品基差

五、  国内期货仓单日报

六、主要观点及策略分析

       宏观方面 ，上半年 GDP 按不变价格计算 ，  同比增长 5.5% ，比一季度加快 1.0 个百分点；分季度看 ，二季度增长 6.3%，从环比看 ，二季度国内生产总值增长 0.8%。GDP 增速低于市场预期 ，环比增速表明国内经济复苏缓慢。

       股指方面 ，主要指数以偏弱调整为主 ，成交额低迷 ，成交额全天约 8000 亿元 ，缩量调整态势。北向资金因台风因素 ，当日暂停交易。短线空单建议离场 ，暂时观望 ，当前上涨过早 ，观察量能、资金变化 ，预计底部震荡持续。左侧交易者布局的长线多单可继续持。

       商品方面，多数下跌。黑海粮食协议到期，俄罗斯决定不继续履行，另外当前是玉米、大豆等农作物的关键生长期，天气因素至关重要，农产品价格波动加大。工业品结束反弹，多以下跌收盘，国内 GDP 增速低于市场预期，其他经济数据好坏参半，后续价格走势存较大不确定性 ，建议以日内短线操作为主。

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