一、外盘情况

1、美国三大股指全线收涨，道指涨 1.88%报 29683.74 点，标普 500 指数涨 1.97% 报 3719.04 点，纳指涨 2.05%报 11051.64 点。

2、国际油价全线上涨，美油 11 月合约涨 4.31%，报 81.88 美元/桶。布油 12 月合约涨 3.44%，报 87.79 美元/桶。

3、国际贵金属期货普遍收涨，COMEX 黄金期货涨 1.97%报 1668.5 美元/盎司，COMEX 白银期货涨 3.02%报 18.89 美元/盎司。

4、伦敦基本金属集体收涨，LME 期铜涨 1.71%报 7479 美元/吨，LME 期锌涨 1.69% 报 2910 美元/吨，LME 期镍涨 1.27%报 22135 美元/吨，LME 期铝涨 0.99%报 2135 美元/吨，LME 期锡涨 1.02%报 20890 美元/吨，LME 期铅涨 5.75%报 1849 美元/吨。

二、宏观及产业

1、全国外汇市场自律机制电视会议召开。会议强调，外汇市场事关重大，保持稳定是第一要义。当前外汇市场运行总体上是规范有序的，但也存在少数企业跟风“炒汇”、金融机构违规操作等现象，应当加强引导和纠偏。必须认识到，汇率的点位是测不准的，双向浮动是常态，不要赌人民币汇率单边升值或贬值，久赌必输。会议要求，自律机制成员单位要自觉维护外汇市场的基本稳定，坚决抑制汇率大起大落。报价行要切实维护人民币汇率中间价的权威性。

2、央行宣布设立 2000 亿元设备更新改造专项再贷款，专项支持充电桩、新型基础设施、产业数字化转型等 10 个领域设备购置与更新改造。对于金融机构在今年 9 月 1 日至12 月 31 日期间，以不高于 3.2%的利率向清单内项目发放的合格贷款，央行按贷款本金等额提供资金支持。

3、英国政府大规模减税计划导致金融市场持续震动，英国央行紧急救市，宣布启动临时债券购买计划，从 9 月 28 日起至 10 月 14 日进行长期国债购买操作，购买规模依实际需求而定，以防止英国金融稳定出现“重大风险”。英国央行同时强调，货币政策委员会每年削减 800 亿英镑的国债持有量目标不变。但原定于下周开始的英国国债发售推迟至 10月 31 日。

4、李克强主持召开稳经济大盘四季度工作推进会议。李克强说，三季度经济总体恢复回稳。 稳住经济大盘对就业和民生至关重要。一是用好政策性开发性金融工具，加快基础设施项目建设。二是用好专项再贷款、财政贴息等政策，加快推进制造业、服务业、社会服务等领域设备更新改造。

5、美联储埃文斯表示，美联储政策利率开始进入限制性区间，但目前还远远不够限制性水平;在今年年底或明年 3 月，美联储的政策利率在 4.5%-4.75%之间是一个很好的目标;目前在关于政策利率应该继续上升问题上达成了共识，预计在某个时候，美联储将不得不稍微放慢加息的速度。

三、商品要闻

1、国内商品期货夜盘收盘涨跌不一，能源化工品多数上涨，沥青涨 3.51%，原油涨2.59%，燃油涨 1.99%，塑料涨 1.3%，玻璃跌 2.53%。黑色系表现分化，焦炭涨 1.21%。农产品多数下跌，棕榈油跌 2.91%。基本金属期货全线收涨，沪铜涨 1.25%，沪锡涨 1.07%，沪镍涨 0.75%，沪铅涨 0.71%，沪铝涨 0.39%。

2、EIA 报告显示，美国上周原油库存减少 21.5 万桶，原油产量减少 10 万桶至 1200万桶/日，出口增加 110.6 万桶/日至 464.6 万桶/日。上周美国战略石油储备（SPR）库存减少 457.5 万桶至 4.226 亿桶。

3、欧盟宣布对俄罗斯的第八轮制裁措施，冯德莱恩宣布全面禁止俄罗斯商品在欧盟市场销售，增加禁止对俄出口的商品、技术和服务清单。博雷利则宣布增加对俄罗斯个人和实体的制裁清单。同时欧盟还将公布为俄罗斯石油设定限价的法律基础，并采取措施惩处试图逃避欧盟对俄制裁的行为。

4、印尼将 10 月 1 日至 15 日毛棕榈油参考价格下调至 792.19 美元/吨，9 月 16 日至30 日为 846.32 美元/吨。

5、截至 9 月 28 日当周，找钢网库存分析：建材产量 389.68 万吨，周环比增 5.50 万吨，升 1.43%;建材厂库 287.99 万吨，周环比减 19.35 万吨，降 6.30%;建材社库 416.84万吨，周环比减 1.59 万吨，降0.38%。

6、布宜诺斯艾利斯谷物交易所周三表示，预计阿根廷 2022/23 年度大豆种植面积为1670 万公顷，产量为 4800 万吨;预计 2022/23 年度阿根廷玉米种植面积维持 750 万公顷不变，产量为 5000 万吨。

四、国内主要商品基差

五、国内期货仓单日报

六、主要观点及策略分析

宏观方面， 美联储 9 月议息会议以来，美元指数持续上涨，非美货币贬值加速。今日离岸人民币与在岸人民币双双跌破 7.2 关口，其中在岸人民币汇率创 2008 年 2 月以来新低。汇率问题近期成为资本市场关注的焦点问题，人民币贬值造成股、债偏弱走势。大宗商品当前交易的主要是全球市场需求减弱，美国经济衰退预期与欧洲工业需求下降问题， 仍将影响大宗商品走势。

股指方面，主要指数低开低走，收盘价为全天最低价位置，两市成交金额约 6400 亿，成交量持续低迷。个股上跌多涨少，近 4500 只股票下跌，北向资金净卖出约 38 亿。指数整体估值水平偏低，但目前没有场外资金进场，预计仍以震荡为主，暂时观望。

商品方面，人民币贬值能够提振出口，但目前人民币与欧元、日元等货币相比，处于升值状态。进出口数据表明人民币的贬值未带来需求的提振。大宗商品主要受到需求下降的影响。连接俄罗斯与德国的“北溪 1 号”和“北溪 2 号”天然气管道发生泄漏，欧洲能源问题导致的全球能源危机的担心持续，供需两端均存在较多不确定因素，建议节前观望为主。

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