更新时间: 2022-11-09
一、外盘情况
1、美国三大股指全线收涨，道指涨 1.02%报 33160.83 点，标普 500 指数涨 0.56%报 3828.11 点，纳指涨 0.49%报 10616.2 点。
2、国际贵金属期货普遍收涨，COMEX 黄金期货涨 2.1%报 1715.8 美元/盎司，COMEX白银期货涨 2.42%报 21.425 美元/盎司。
3、国际油价全线下跌，美油 12 月合约跌 3.4%，报 88.67 美元/桶。布油明年 1 月合约跌 2.84%，报 95.14 美元/桶。
4、伦敦基本金属集体收涨，LME 期铜涨 1.76%报 8054 美元/吨，LME 期锌涨 1.09% 报 2917.5 美元/吨，LME 期镍涨 1.86%报 23830 美元/吨，LME 期铝涨 0.34%报 2345 美元/吨，LME 期锡涨 4.28%报 19750 美元/吨，LME 期铅涨 0.15%报 2039.5 美元/吨。
二、宏观及产业
1、国家统计局今日将公布 10 月份全国 CPI 和 PPI 数据，受蔬菜等价格回落及去年基数影响，10 月 CPI 同比涨幅或有所回落。Wind 数据统计显示，共有 21 家机构对 10 月CPI 进行预测，预测平均值为同比上涨 2.4%，升幅创 5 个月最低值;有 20 家机构对 10 月 PPI 进行预测，预测平均值为同比下降 1.1%，为 2021 年以来首次出现同比下滑。
2、据新华财经，某系统重要性银行透露，为进一步提振经济，系统重要性银行将在四季度加大对制造业、基础设施领域的贷款投放力度。知情人士称，国家发改委前段时间组织多次会议，要求四季度加大贷款投放力度，预计对GDP 全年增速会有显著改善。
3、日本内阁批准本财年第二次追加预算，总额 29.1 万亿日元，旨在为经济刺激计划提供资金。另外，日本财务省正在考虑对年收入超过数亿日元的人增税。
三、商品要闻
1、国内商品期货夜盘收盘，黑色系、能源化工品表现较好，铁矿石、焦炭、焦煤涨超2%，热卷、聚丙烯涨超 1.6%，原油跌 2.46%。农产品多数小幅下跌。基本金属期货全线收涨，沪锡涨 2.49%，沪镍涨 1.67%，沪铜涨 1.55%，沪铅涨 0.69%，沪锌涨 0.34%， 沪铝涨 0.33%;沪金涨 1.83%，沪银涨 3.04%。
2、EIA 短期能源展望报告：预计 2022 年 WTI 原油价格为 95.88 美元/桶，此前预期为 95.74 美元/桶;预计 2023 年 WTI 原油价格为 89.33 美元/桶，此前预期为 88.58 美元/桶;预计 2022 年布伦特价格为 102.13 美元/桶，此前预期为 102.09 美元/桶;预计 2023年布伦特价格为 95.33 美元/桶，此前预期为 94.58 美元/桶。
3、11 月份第一周，猪价结束了连续 11 周的单边上涨态势，养殖户压栏惜售的情况也有所好转。专家认为，从供需形势来看，年前猪肉价格已经见顶。到了 11 月 8 日，猪肉价格最低已经降到每斤 18 块钱左右。
4、智利 Codelco 铜业旗下 Chuquicamata 铜冶炼厂将于 11 月 15 日停产检修，检修时间约为 135 天，关闭预计将持续到明年 3 月底。冶炼厂和精炼厂副总裁 José Sanhueza 解释道：“该冶炼厂的一般性维护提前了，原本考虑在 2023 年进行。
5、伊朗国家石油公司总裁表示，伊朗目前的石油产能超过每日 380 万桶，到年底将达到每日 400 万桶。伊朗石油出口状况持续改善，除传统客户外，伊朗已经为本国石油出口找到新客户。
国内部分基础商品基差 2022.11.08 | ||||
商品 | 现货价格 | 期货主力合约 | 基差（现-期价差） | 基差较前日变动 |
棕榈油 | 8630 | 8530 | 100 | 60 |
豆油 | 10460 | 9498 | 962 | 28 |
豆粕 | 5720 | 4251 | 1469 | 37 |
螺纹 | 3760 | 3571 | 189 | -46 |
铁矿 | 670 | 680 | -10 | -3.5 |
期货品种 | 现货标的 |
棕榈油 | 24 度广东 |
豆油 | 四级豆油张家港（元/吨） |
豆粕 | 张家港（元/吨） |
螺纹 | HRB400 20mm（元/吨） |
铁矿 | 进口 61.5%PB 粉矿（含税价） |
五、国内期货仓单日报
品种 | 期货仓单 | 增减 | 品种 | 期货仓单 | 增减 |
铜 | 21410 | 2183 | 聚丙烯 | 4,179 | 0 |
铝 | 54610 | -874 | 沥青 | 49480 | 0 |
锌 | 644 | 0 | 原油 | 4251000 | 0 |
镍 | 1431 | 114 | 燃料油 | 2680 | 0 |
白银 | 1705456 | 42119 | 棕榈 | 4,150 | 600 |
螺纹钢 | 25738 | 0 | 豆油 | 12,626 | 1,000 |
热轧卷板 | 54077 | -2379 | 豆粕 | 20,272 | 0 |
铁矿石 | 1,500 | 0 | 玉米 | 91,577 | 2,600 |
天然橡胶 | 297900 | -220 | 淀粉 | 9,447 | -950 |
20 号胶 | 35159 | 0 | 聚乙烯 | 3,073 | -18 |
六、主要观点及策略分析
宏观方面，海关总署发布的最新数据显示，中国 10 月出口（以人民币计价）同比增长 7%，前值增 10.7%;进口增长 6.8%，前值增 5.2%;贸易顺差 5868.1 亿元，前值 5735.7 亿元。中国 10 月出口（以美元计价）同比降 0.3%，预期增 3.4%，前值增 5.7%;进口降0.7%，预期增 0.3%，前值增 0.3%;贸易顺差 851.5 亿美元，预期 920 亿美元，前值 847.4 亿美元。
股指看，8 日大盘全天震荡调整，两市探底回升，沪指最终收跌 0.43%报 3064 点， 深成指跌 0.58%，创业板指跌 0.91%，市场风险偏好明显回落，成交额跌破万亿，北上资金净卖出 37.94 亿。坚持轻仓多单持有个股+期货+期权的非线性多单思路。
商品看，能化、黑色、贵金属资源类板块，以及饲料、油脂类类农产品走势偏强，生猪、鸡蛋等品种走势偏弱。部分欧洲国家央行已经不再追随美联储激进的加息幅度，以及美联储加息的幅度或开始放缓，当前宏观对大宗商品压制减弱。各品种围绕自身基本面情况进行行情修复，建议谨慎乐观保持观望或短线参与基本面偏强品种反弹修复行情。
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